7月中旬(xun)以来，国(guo)际主(zhu)流(liu)矿山相继(ji)公布2022年(nian)二季(ji)度产销量报告(gao)。报(bao)告显示(shi)，淡水(shui)河谷、力拓、必和(he)必(bi)拓(tuo)三(san)大(da)矿商铁矿(kuang)石(shi)产销(xiao)量(liang)环(huan)比双增长(zhang)。

淡(dan)水河谷(gu)：

  2022年(nian)二季(ji)度(du)，受益(yi)于(yu)雨(yu)季结束(shu)利于(yu)生产，巴西(xi)淡水河(he)谷(gu)公司铁(tie)矿石粉(fen)矿产销量环比(bi)大(da)幅(fu)增长(zhang)，球(qiu)团(tuan)矿(kuang)产(chan)销量(liang)更(geng)是出现(xian)环比和同比双双提高。

二(er)季度(du)，巴西淡(dan)水河(he)谷(gu)公司(si)铁矿(kuang)石(shi)粉(fen)矿(kuang)产量（包(bao)括(kuo)从(cong)第(di)三(san)方采(cai)购的铁(tie)矿石(shi)数(shu)量，但(dan)不(bu)包(bao)括(kuo)巴(ba)西(xi)萨(sa)马科(ke)公司产量(liang)，下同）7411万(wan)吨，环比(bi)大(da)幅增(zeng)长17.4%，同(tong)比(bi)则(ze)小(xiao)幅(fu)下(xia)降(jiang)1.2%。球(qiu)团(tuan)矿(kuang)产(chan)量867万吨，环(huan)比(bi)显著(zhu)增(zeng)长25.2%，同(tong)比(bi)增加(jia)8.3%，这主要受益(yi)于①阿(a)曼(man)（Oman）球(qiu)团厂(chang)检(jian)修(xiu)时(shi)间(jian)缩短，生(sheng)产业(ye)绩提升；②大(da)瓦(wa)尔任矿区(qu)球(qiu)团精矿(kuang)供(gong)应(ying)量(liang)增加(jia)。

  2022年(nian)上半(ban)年，淡水河谷(gu)公司铁(tie)矿(kuang)石粉(fen)矿产(chan)量(liang)1.37亿(yi)吨，同比(bi)小(xiao)幅减少3.7%，这主(zhu)要(yao)是(shi)由(you)于：①1月(yue)份米纳斯吉(ji)拉(la)斯(si)州暴(bao)雨不(bu)利于(yu)矿(kuang)山(shan)开(kai)采；②S11D矿区运(yun)营(ying)业绩(ji)低(di)于预期；③一季(ji)度开(kai)展(zhan)了(le)一(yi)系(xi)列重大检(jian)修(xiu)维(wei)护(hu)；④二季(ji)度雨(yu)季结(jie)束(shu)后(hou)东南(nan)部(bu)系统和南(nan)部(bu)系统铁矿石产(chan)量环(huan)比(bi)显(xian)著(zhu)增(zeng)长。球(qiu)团矿(kuang)产(chan)量1560万吨(dun)，同比增(zeng)长(zhang)9.1%，这主要受益于球团(tuan)精矿(kuang)供应(ying)量增(zeng)加。

二(er)季度(du)，淡水(shui)河(he)谷(gu)公司(si)铁矿(kuang)石(shi)粉矿(kuang)和球(qiu)团(tuan)矿总销售量(liang)7316万(wan)吨(dun)，环(huan)比显著增长23.3%，同比则微(wei)降(jiang)0.5%。分(fen)品种来看(kan)，二(er)季(ji)度(du)淡水(shui)河(he)谷公(gong)司铁矿(kuang)石粉矿(kuang)销(xiao)量6432万吨，环(huan)比提(ti)高(gao)22.9%，同(tong)比减少(shao)2.3%；球(qiu)团(tuan)矿销(xiao)量(liang)884万吨(dun)，环比增(zeng)长(zhang)23.3%，同(tong)比增(zeng)长(zhang)15.6%。

  2022年(nian)上(shang)半年，淡(dan)水河谷(gu)公(gong)司铁(tie)矿石(shi)粉矿和(he)球团矿总销售(shou)量(liang)由1.33亿吨(dun)，同(tong)比小(xiao)幅减少(shao)3.8%，这主要受(shou)铁(tie)矿石粉矿(kuang)产(chan)量(liang)同比下(xia)降影响。其中(zhong)，铁(tie)矿石(shi)粉矿(kuang)销(xiao)量(liang)1.17亿(yi)吨，同(tong)比减少(shao)5.8%；球(qiu)团矿销(xiao)量(liang)1585万吨，同(tong)比增(zeng)长13.9%。

  二季度(du)，淡(dan)水(shui)河(he)谷(gu)公司(si)S11D铁矿(kuang)项目(mu)高品位铁矿(kuang)石(shi)产量环比增(zeng)长的(de)同时，东(dong)南(nan)部(bu)系(xi)统和(he)南(nan)部系统高(gao)硅含量(liang)铁矿石产(chan)量也环比显(xian)著(zhu)提(ti)高，且增幅大(da)于(yu)S11D铁矿项目铁(tie)矿(kuang)石(shi)产(chan)量增幅(fu)，因(yin)此淡水河谷产(chan)品组合中(zhong)的铁(tie)含(han)量(liang)由(you)一季度的(de)62.6%小幅(fu)下降至62.4%，铝(lv)含(han)量(liang)由(you)一季度(du)的1.2%小幅(fu)增(zeng)加至1.3%，硅(gui)含量由(you)一(yi)季(ji)度的(de)6.0%增(zeng)加(jia)至(zhi)6.4%，继(ji)续保持(chi)了(le)该(gai)公(gong)司(si)高品位铁矿石(shi)生产(chan)商(shang)的地(di)位。

  二季度(du)，淡水(shui)河(he)谷(gu)公(gong)司(si)铁矿石(shi)（粉(fen)矿和球(qiu)团矿）实(shi)际(ji)销(xiao)售(shou)价格（CFR/FOB）平(ping)均溢(yi)价(jia)7.3美元(yuan)/湿(shi)吨（其中(zhong)，铁矿(kuang)石粉矿(kuang)平均(jun)溢价(jia)为1.1美(mei)元(yuan)/湿吨，球团(tuan)矿(kuang)平(ping)均(jun)溢价为(wei)6.6美元/湿(shi)吨），环比(bi)减(jian)少1.8美(mei)元/湿(shi)吨(dun)，这主(zhu)要是(shi)由(you)于：①球(qiu)团(tuan)矿较(jiao)高(gao)的平均溢价(jia)被(bei)高(gao)硅铁矿(kuang)石(shi)较(jiao)低的(de)平(ping)均溢价(jia)部分抵消；②淡(dan)水河谷(gu)通过将(jiang)高(gao)硅(gui)铁矿石进行(xing)混(hun)矿(kuang)生产(chan)巴(ba)西混(hun)合粉(fen)（BRBF），从(cong)而(er)增加了高(gao)硅铁矿(kuang)石(shi)销量(liang)；③受(shou)益(yi)于(yu)二(er)季(ji)度(du)国际(ji)市场铁矿石(shi)价(jia)格上涨(zhang)，淡(dan)水(shui)河谷高硅铁矿(kuang)石(shi)销(xiao)售价(jia)格(ge)上涨(zhang)。这也(ye)反(fan)映出(chu)该公(gong)司(si)供(gong)应(ying)链的(de)灵活性(xing)，能根(gen)据自身(shen)销售策略(lve)和(he)市场(chang)状况(kuang)及(ji)时(shi)调整不同产(chan)品的销(xiao)量。

  二(er)季(ji)度，马(ma)德拉港(gang)海(hai)运码(ma)头通(tong)过料(liao)堆混(hun)匀(yun)作(zuo)业(ye)调(diao)整铁矿石(shi)水分含(han)量(liang)，部(bu)分影(ying)响(xiang)了(le)北(bei)部(bu)系(xi)统的(de)铁矿石产(chan)量(liang)。受此(ci)事件影(ying)响，加上淡水(shui)河(he)谷已(yi)经(jing)完(wan)成中西(xi)部系(xi)统资(zi)产（约350万吨(dun)）的(de)出(chu)售(shou)，同时(shi)为(wei)了(le)增(zeng)加(jia)生(sheng)产(chan)灵(ling)活(huo)性以应(ying)对当前(qian)的(de)市(shi)场条(tiao)件(jian)，淡水河谷将2022年(nian)度(du)铁矿(kuang)石产量(liang)目标(biao)由原(yuan)来(lai)的3.20亿(yi)～3.35亿(yi)吨(dun)下(xia)调至(zhi)3.10亿(yi)～3.20亿吨(dun)，修改(gai)后的目标(biao)产量符合(he)该(gai)公(gong)司(si)价值(zhi)优(you)先于数量(liang)的(de)经营(ying)策略(lve)。

力拓：

  尽(jin)管受(shou)到(dao)新(xin)冠肺(fei)炎(yan)疫情引(yin)发的劳动力短缺以及不利天气因(yin)素影响，但(dan)受益于新铁矿石(shi)产(chan)能投产(chan)，2022年(nian)二(er)季(ji)度力(li)拓铁(tie)矿石产量(liang)同比(bi)和(he)环(huan)比双双(shuang)增长(zhang)；同期(qi)，铁(tie)矿石发(fa)货量(liang)也(ye)同环(huan)比双(shuang)增。

  二(er)季(ji)度，力(li)拓(tuo)继续在中(zhong)国(guo)港口拓(tuo)展混(hun)矿(kuang)及(ji)现货销售业(ye)务(wu)。二季(ji)度(du)，力(li)拓在(zai)中国港口(kou)的铁(tie)矿石现(xian)货销量达到720万吨，略高(gao)于一(yi)季(ji)度(du)的700万(wan)吨，且远(yuan)高(gao)于(yu)2021年(nian)二季(ji)度(du)的(de)360万(wan)吨(dun)。2022年上(shang)半年，力(li)拓在(zai)中(zhong)国(guo)港口的铁(tie)矿石(shi)现货(huo)销(xiao)量达到(dao)1420万吨，远(yuan)高于(yu)2021年上半(ban)年(nian)的540万(wan)吨(dun)。

  二季度(du)，尽管(guan)新(xin)冠肺(fei)炎疫(yi)情导致员工(gong)缺勤(qin)人数增(zeng)加(jia)以(yi)及5月(yue)份西(xi)澳(ao)皮(pi)尔(er)巴拉地区(qu)降(jiang)雨(yu)高(gao)于(yu)往(wang)年同(tong)期，但(dan)受(shou)益于库(ku)戴(dai)德利（Gudai-Darri）铁(tie)矿项目(mu)投产并逐(zhu)渐(jian)提(ti)高(gao)产能(neng)，力(li)拓(tuo)铁矿(kuang)石产(chan)量(liang)8308万(wan)吨（按(an)力(li)拓(tuo)股(gu)权计为6864万吨），环(huan)比增长9.6%，同比(bi)增(zeng)加(jia)3.2%。其中，皮尔(er)巴(ba)拉(la)地(di)区铁矿(kuang)石产量(liang)7864万(wan)吨(dun)（按(an)力拓(tuo)股权计(ji)为6604万吨(dun)），环比提(ti)高9.7%，同(tong)比(bi)增加(jia)3.6%。

二季度力拓铁(tie)矿(kuang)石发(fa)货量(liang)8428万(wan)吨（按(an)力(li)拓股权(quan)计为6912万(wan)吨），环(huan)比大(da)幅(fu)提(ti)高(gao)12.5%，同(tong)比(bi)增(zeng)加(jia)4.9%。其(qi)中(zhong)，皮(pi)尔巴拉(la)地(di)区铁矿石发货量(liang)7991万(wan)吨(dun)（按(an)力拓股(gu)权计为6655万(wan)吨(dun)），环(huan)比(bi)大幅增(zeng)长(zhang)11.8%，同比(bi)提(ti)升4.7%。

  2022年上(shang)半年，力(li)拓铁(tie)矿石产(chan)量1.59亿(yi)吨(dun)（按力(li)拓股权计为(wei)1.31亿吨），同比(bi)减少(shao)1.3%，这(zhe)主(zhu)要受新(xin)冠(guan)肺炎(yan)疫(yi)情(qing)引发的(de)劳动力短缺，一季度(du)铁(tie)矿(kuang)石(shi)产能替换(huan)项目(mu)投产延期以(yi)及二季(ji)度暴(bao)雨天(tian)气的(de)负(fu)面影响(xiang)。其中(zhong)，皮尔巴(ba)拉地(di)区铁矿石产(chan)量1.50亿吨（按力(li)拓股(gu)权计(ji)为1.26亿(yi)吨(dun)），同(tong)比(bi)下(xia)降(jiang)1.3%。

2022年(nian)上半(ban)年(nian)，力(li)拓铁(tie)矿(kuang)石发(fa)货量1.59亿(yi)吨(dun)（按(an)力(li)拓股权(quan)计为1.31亿(yi)吨(dun)），同(tong)比(bi)下(xia)滑(hua)2.0%。其中(zhong)，皮尔巴拉(la)地(di)区铁(tie)矿石(shi)发货量(liang)1.51亿(yi)吨(dun)（按(an)力(li)拓(tuo)股(gu)权计(ji)为1.27亿(yi)吨），同(tong)比(bi)下(xia)降1.8%。

  二季(ji)度(du)，力拓出(chu)售的铁矿(kuang)石中，约(yue)有10%是按(an)照(zhao)上(shang)季度(du)的(de)均(jun)价进行(xing)销售(shou)，剩(sheng)余(yu)部(bu)分则(ze)按照当(dang)季均(jun)价(jia)、当月(yue)均价或(huo)者(zhe)现(xian)货(huo)市场价格出(chu)售。从(cong)售(shou)价(jia)来看(kan)，2022年二季(ji)度(du)力(li)拓出(chu)售(shou)的铁矿(kuang)石(shi)中(zhong)，约有27%是(shi)按照(zhao)离岸(an)价(jia)（FOB）进(jin)行(xing)销(xiao)售(shou)，其余部(bu)分按成(cheng)本加(jia)运(yun)费(fei)价(jia)进行(xing)销(xiao)售(shou)。

  力拓(tuo)在西(xi)澳(ao)皮(pi)尔巴拉地(di)区投(tou)资26亿美元(yuan)建设(she)的库戴(dai)德(de)利铁矿项(xiang)目(mu)（设(she)计(ji)年(nian)产(chan)能4300万吨）主要生产(chan)设备(bei)已(yi)经(jing)完(wan)成试运行，并(bing)正式(shi)投产(chan)。该项(xiang)目(mu)于(yu)今年6月份交付第(di)一批铁矿(kuang)石，目(mu)前(qian)正(zheng)处(chu)于产能(neng)爬坡阶(jie)段(duan)，计划于2023年(nian)实现达(da)产(chan)。

  二(er)季度(du)，罗布(bu)河铁(tie)矿公(gong)司扩建项目中(zhong)的(de)Mesa A矿(kuang)区湿法(fa)选矿厂(chang)稳(wen)定(ding)试(shi)运行，该选(xuan)矿(kuang)厂部(bu)分设(she)备(bei)的(de)更(geng)换工(gong)作(zuo)正(zheng)如(ru)期进行(xing)，预计(ji)在(zai)三(san)季度(du)完(wan)工。

  受(shou)西(xi)澳皮(pi)尔巴拉地区劳(lao)动力(li)短(duan)缺影(ying)响，力(li)拓预(yu)测其(qi)皮尔巴(ba)拉地区(qu)2022年(nian)铁(tie)矿石(shi)发货量(liang)目(mu)标为3.20亿(yi)～3.35亿(yi)吨(dun)（按(an)100%股权计(ji)）。此外(wai)，这一产(chan)量目(mu)标(biao)的(de)实现(xian)还(hai)将受到(dao)新(xin)冠肺炎(yan)疫(yi)情、市场(chang)需(xu)求状(zhuang)况(kuang)和天气因素(su)影(ying)响。

  力(li)拓(tuo)预(yu)测，2022年其皮(pi)尔巴拉地区铁(tie)矿石(shi)单(dan)位(wei)生(sheng)产成(cheng)本约为19.5～21.0美(mei)元(yuan)/吨(dun)（基于澳大利(li)亚元(yuan)兑美元(yuan)汇(hui)率(lv)0.71估算(suan)），且不包(bao)括(kuo)新冠肺炎疫情(qing)引(yin)发(fa)的附加(jia)成(cheng)本(ben)。

必和(he)必(bi)拓(tuo)：

  2022年二(er)季度(du)，尽管依然(ran)面临新冠(guan)肺(fei)炎(yan)疫情(qing)引发的劳动(dong)力短(duan)缺(que)，但(dan)受益(yi)于(yu)天气(qi)条(tiao)件(jian)有(you)利于矿(kuang)山(shan)开(kai)采(cai)，供(gong)应链(lian)效率(lv)提(ti)升(sheng)，South Flank铁(tie)矿(kuang)项目产能(neng)爬坡(po)速度(du)快于预(yu)期，必和必(bi)拓铁(tie)矿(kuang)石(shi)产销量(liang)实现(xian)环比增(zeng)长(zhang)。

  二季(ji)度(du)，必(bi)和必(bi)拓(tuo)铁矿石产(chan)量(liang)（按(an)所属股权计，下同）为6416万(wan)吨（按100%股(gu)权计铁(tie)矿(kuang)石(shi)产(chan)量(liang)为(wei)7266万(wan)吨(dun)），环比增长7.5%，同(tong)比小幅(fu)下降1.7%。受(shou)益于(yu)铁矿(kuang)石产(chan)量增长，铁(tie)矿石(shi)销(xiao)量(liang)为6531万吨(dun)（按(an)100%股权(quan)计(ji)铁(tie)矿石(shi)销量为(wei)7379万(wan)吨(dun)），环比(bi)提高(gao)8.7%，同(tong)比(bi)则小(xiao)幅下滑1.5%。

  巴(ba)西(xi)萨马(ma)科(ke)球团(tuan)厂(chang)于2020年(nian)12月(yue)恢(hui)复(fu)生(sheng)产(chan)后(hou)产销量(liang)逐步(bu)增长，二季(ji)度(du)球(qiu)团矿(kuang)产量100.0万(wan)吨，环比(bi)微(wei)增(zeng)0.6%，同比则(ze)小(xiao)幅减少2.2%；销(xiao)量(liang)99.1万(wan)吨，环(huan)比(bi)提高5.1%，同比(bi)减(jian)少5.8%。

  2021财年（2021年7月至(zhi)2022年6月），受(shou)益(yi)于(yu)South Flank铁(tie)矿项(xiang)目(mu)产(chan)能提(ti)升(sheng)，必和(he)必(bi)拓旗(qi)下西澳(ao)皮尔巴拉(la)地区MAC矿(kuang)区(qu)铁(tie)矿石产量(liang)创(chuang)历史新(xin)高(gao)，因此(ci)必和必(bi)拓铁矿石产(chan)量(liang)达到2.53亿吨(dun)（按(an)100%股(gu)权(quan)计铁(tie)矿(kuang)石产量(liang)为(wei)2.87亿吨），同(tong)比微降(jiang)0.1%；受(shou)益(yi)于(yu)西澳(ao)皮(pi)尔巴(ba)拉(la)地(di)区(qu)铁(tie)矿(kuang)石销量创(chuang)历史新(xin)高(gao)，必和(he)必(bi)拓(tuo)铁(tie)矿(kuang)石(shi)销(xiao)量2.55亿(yi)吨(dun)（按100%股权计铁矿(kuang)石销(xiao)量为2.88亿(yi)吨），同比微增(zeng)0.4%。

  巴西(xi)萨马(ma)科(ke)球(qiu)团(tuan)厂(chang)恢复(fu)生(sheng)产(chan)后(hou)，2021财(cai)年(nian)球团矿产(chan)量(liang)407.1万(wan)吨，同(tong)比激增110.1%；球团(tuan)矿(kuang)销量399.5万(wan)吨(dun)，同比(bi)激(ji)增(zeng)135.3%。

必和必拓预(yu)测(ce)，其(qi)2022财年(nian)铁矿(kuang)石(shi)产量(liang)目(mu)标为2.49亿(yi)～2.60亿吨。其(qi)中，西(xi)澳(ao)皮尔巴拉(la)地(di)区铁矿(kuang)石产量(liang)目(mu)标(biao)为2.46亿(yi)～2.56亿(yi)吨（按100%股权(quan)计铁(tie)矿(kuang)石产量(liang)目标为(wei)2.78亿(yi)～2.90亿(yi)吨）；巴(ba)西萨马科球团矿(kuang)产量(liang)目(mu)标(biao)为300万～400万(wan)吨。

  必和必拓(tuo)旗(qi)下(xia)South Flank铁(tie)矿项目(mu)已于(yu)2021年5月(yue)生(sheng)产(chan)出(chu)第(di)一批铁(tie)矿石，并(bing)于同年6月开(kai)始(shi)逐步增(zeng)产，计划(hua)在三(san)年内(nei)达到(dao)设计年产(chan)能（8000万(wan)吨），2022年二(er)季度(du)该(gai)项目(mu)年产(chan)能(neng)已(yi)经(jing)提升(sheng)至(zhi)6700万(wan)吨(dun)。